Он затрагивает инвесторов с портфелем до 100 000 рублей
Президент России Владимир Путин подписал указ, который запускает механизм обмена заблокированными активами россиян с недружественными иностранцами: он пока касается только инвесторов, чей совокупный портфель замороженных иностранных ценных бумаг не превышает 100 000 руб. Документ опубликован на портале правовых актов.
Механизм предполагает, что недружественные иностранцы за счет денег на спецсчетах типа С (они заблокированы) смогут выкупить у российских инвесторов их иностранные ценные бумаги, которые учитывались в НРД. Сделки могут совершаться только на торгах, условия которых будет устанавливать правкомиссия по контролю за осуществлением иностранных инвестиций. Именно эта комиссия также будет определять порядок расчета стоимости заблокированных бумаг.
Банк России определит порядок взаимодействия в ходе обмена между брокерами и инвесторами, а также особенности идентификации покупателей-нерезидентов.
Брокеры и управляющие компании не будут взимать с российских резидентов плату за совершение сделок в ходе обмена. Организатор торгов также не будет брать комиссию за организацию и проведение торгов, следует из документа.
Бумаги, которые выкупят нерезиденты, будут зачисляться на специальные транзитные счета депо владельца, открытые российскими депозитариями на имя покупателей-иностранцев. Далее бумаги на основании поручения покупателя будут списываться с них на счета, открытые в иностранных организациях, либо на специальные транзитные счета депо владельца, открытые на имя иных лиц.
На сделки в рамках механизма обмена не будет требоваться разрешение правкомиссии.
Указ вступает в силу со дня его официального опубликования, 8 ноября. ЦБ должен будет принять решения, необходимые для исполнения указа, а также сможет давать официальные разъяснения по вопросам его применения.
Центробанк не ведет переговоров о разблокировке замороженных активов россиян на счетах в НРД ни с иностранными регуляторами, ни с возможными участниками обмена такими активами, сообщала председатель Банка России Эльвира Набиуллина в сентябре.
Глава ЦБ уточняла, что речь идет об активах тех, кто не находится под санкциями. Обмен может быть только добровольным, причем как со стороны российских, так и зарубежных инвесторов, говорила Набиуллина. Она добавила, что судьба таких сделок будет зависеть и от решений зарубежных регуляторов, если они будут необходимы для этого.
Еврокомиссия заявляла ранее, что не располагает информацией о планах по обмену замороженными активами с Россией. «Нам неизвестно о таком предложении, никаких переговоров с Россией о потенциальном обмене активами также не ведется», – цитировал ее представителя РБК.
Как заявлял министр финансов РФ Антон Силуанов, у более 3,5 млн российских граждан заблокированы активы на сумму на сумму 1,5 трлн руб. Объем средств недружественных нерезидентов, которые копятся на этих спецсчетах, на конец марта 2023 г. составлял 500 млрд руб., сообщалось в материалах ЦБ. Весь размер замороженных активов российских компаний и граждан из-за санкций против НРД Банк России оценивал в 5,7 трлн руб.
Помимо описания механизма обмена заблокированными активами в указе содержится отдельный пункт, который разрешает сделки с иностранными бумагами с недружественными нерезидентами за пределами России. Резиденты России теперь вправе без разрешения правкомиссии заключать такие сделки при соблюдении одновременно двух условий: иностранные бумаги учитываются за рубежом, а расчеты по сделкам осуществляются по счетам, открытым российским резидентом за пределами страны, а информация о них раскрыта налоговой.
Основная идея указа – предоставить возможность российским инвесторам, бумаги которых заморожены, продать эти активы иностранным инвесторам (в том числе недружественным) за счет их средств, заблокированных в России, поясняет юрист мультисемейного офиса ITSWM Екатерина Дроздова. Но сейчас процесс описан «широкими мазками», которые подлежат уточнению правомиссией (в части критериев сделки), ЦБ и НРД (в части вывода бумаг с транзитного счета на иностранный), говорит старший юрист адвокатского бюро КИАП Роман Суслов. Только после анализа всех деталей станет понятно, насколько механизм будет рабочий.
Важность нормативного акта с правовой точки зрения заключается в том, что ранее на такие сделки распространялись ограничительные меры и в отдельных случаях необходимо было получать специальное разрешение, добавляет юрист практики специальных проектов юридической фирмы Vegas Lex Владислав Бедросов,
Указ в том числе вводит новый спецсчет – транзитный счет депо, на который будут зачислены выкупленные ценные бумаги. По поручению иностранного инвестора бумаги могут быть переведены в иностранную юрисдикцию либо переведены лицу в пределах РФ по указанию покупателя.
Важно иметь в виду то, что реализация такого обмена должна быть поддержана и по ту сторону, отмечает управляющий партнер юридической компании Enterprise Legal Solutions Юрий Федюкин.
Федюкин предполагает, что желающие приобрести заблокированные акции зарубежных эмитентов найдутся в достаточном количестве, но возникает вопрос, каким образом блокировка с самих бумаг может быть снята. Для иностранных инвесторов данный механизм, сам по себе, не гарантирует получения приобретенных активов, солидарна Дроздова из ITSWM: ценные бумаги все еще останутся заблокированными в связи с санкциями в отношении НРД, и иностранному инвестору придется получать лицензию на перевод активов из НРД на свой счет вне России. Приобретатель может обратиться к органу исполнительной власти или организации, представить документы, подтверждающие смену владельца актива и потребовать снятия ограничений с бумаги, рассуждает Федюкин. В случае гипотетического отказа возможно обращение в суд с той же целью, заключает он, добавляя, что пока все это на уровне теории, практики применения такого механизма обмена никакой нет, как и соответствующей нормативной базы.
Екатерина Литова